銀行存款利率跌破1%，釋放了怎樣的信息？

春款利率經歷了多輪的調整以后，到目前，各大國有大行的一年期存款利率已經跌破了1%。

為啥存款利率說降就降？這里面主要有兩個方面的原因：

第一，銀行也扛不住，不降不行。

對于銀行來說，儲戶的存款就是他們的負債，存款利率越高，銀行的債務成本就更高。

畢竟銀行賺的是息差，他們的業務本質上就是：把大家的存款以低息的方式借過去，然后再以高息的方式貸出去，中介的差價就是他們的收益。

可現在，央行降準降息基準利率下調十個百分點，已經降到了降到3.5%了。

那么有人就要說了，貸款利率降到3.5%，但是存款利率已經跌破了1%，這中間不是還有2.5%的息差可以賺嗎？咋就銀行扛不住了？

但是你沒有考慮到，銀行也要算成本的！

首先，銀行的人工成本就不低。比如建行有37.6萬員工，工行有41.5萬，這些人都得算工資，得交社保的。

數據顯示，2024年工行員工的總成本高達1075億，人均薪酬34.42萬元。這個人工成本看來不低吧。

其次，就是銀行的不良貸款，也就是咱們常說的壞賬。

2024年工行貸款不良率為1.34%，不良貸款總額接近3800億了。

最后，銀行也有營銷成本，也有辦公場地，也需要交稅。這些都是要算成本的，而對于各大銀行來說，要維持他們的良性運轉，貸款利率基本上不能低于3%。

這也就是為啥之前有些銀行房貸利率，消費貸利率降到到2.8%，都被迅速叫停了。這個就相當于我們實體企業打價格戰，如果銀行也瘋狂降利率，就會拖垮整個行業，甚至會帶來金融風險。

第二，降利率的目的也是為了刺激經濟。

對于普通老百姓來說，存款自然是越多越好，但是對于整個經濟來說，存款太多，反而適得其反。

因為存款多了，市場上就會缺乏流動性，央媽，把錢印出來的目的不是為了讓這些錢躺在銀行賬戶的，而是想要讓他們流入市場，參與交易，交易的越多，市場就越活躍，經濟就能實現良性增長。

舉個簡單的例子，你花3000塊錢買了一部手機，手機店的老板賺了你3000塊之后又去支付了供應商的貨款，并發放了員工的工資。

招商拿到貨款以后又可以投入到新的生產，員工領到工資之后就可以給孩子買套新衣服。

也就是說，看似你只花了3000塊錢，實際上，它可能創造了幾萬塊錢的GDP。

如果這3000塊錢一直躺在銀行里面，他不僅創造不了什么GDP，還要倒賺銀行的利息。

而銀行想把這筆錢貸出去，卻貸不出去，因為大家都不消費，都不花錢，工廠也沒有訂單，老板就不會去貸款，更不可能擴大生產規模。

所以降息的本質其實就是放水，而放水主要是為了刺激經濟。而這個過程中，既要實現刺激經濟，又不讓銀行虧本，最好的方式就是降息，讓儲戶把錢都取出去消費。

就像隔壁的日本，之前就是因為消費不振，甚至存款利率還出現了負利率。這個負利率不是說你將錢存入銀行之后，還要倒貼錢給銀行。

用個典型的案例來形容負利率，假如貨幣貶值率是1.5%，銀行存款利率是1%，那么你去銀行存一年的錢，就相當于你的購買力下降了0.5%，存款利率覆蓋不了貨幣貶值率。

如果出現這種情況，不管是對于銀行還有儲戶來說，兩個人都輸了，因為銀行支付的利息，儲戶也沒賺到錢。

那么，為什么日本已經出現了負利率？日本民眾也不愿意消費呢？

這里面有兩個深層次的原因，一方面是日本的老齡化太嚴重了，老年人花錢的意愿本身就很低，即使有錢也也不想花，畢竟年紀越大，身體的抵抗力越差，這些錢基本上都是保命的。

另一方面，負利率虧的不大。出現這種狀況，頂多虧個1%或者2%，如果是把它取出來消費，可能花的更多，拿去投資可能虧沒了。

所以經歷了泡沫時代的日本人寧愿存錢，哪怕利率降到負，他們也不愿意去消費，不愿意投資。

而要打破這種惡性循環，唯一的辦法就是讓嫌錢多的人拿錢出來消費，重新激活市場，創造更多的投資機會，而這個法子的核心之一，就是降準降息，讓錢流動起來，才能進入一個經濟的良性循環。

所以勤儉節約固然是好事，但是宏觀方面，適度的消費也更利于經濟的增長。